荷蘭的加密貨幣監管

荷蘭的加密貨幣規則正從輕鬆的“註冊和報告”模式轉變爲完全許可制度，以符合新的歐盟加密資產市場監管(MiCA)。自2020年春季以來，交易所和錢包公司只需加入荷蘭國家銀行(DNB)的註冊，並遵守反洗錢檢查。這個情況很快就會改變。

荷蘭金融市場管理局(AFМ)於2024年4月22日開放了其在線許可證門戶，任何其授予的許可證可從2024年12月30日起使用。到2025年12月30日，所有在荷蘭爲客戶服務的公司必須持有由AFM或其他歐盟監管機構頒發的MiCA許可證。

歷史背景

當第五個歐盟反洗錢指令於2020年5月進入荷蘭法律時，交易所和保管機構被重新分類爲根據反洗錢和反恐怖融資法(Wwft)的加密貨幣服務提供商。它們必須註冊DNB，進行客戶盡職調查，並提交可疑活動報告。

在實踐中，註冊證明是有幫助的，但並不完整，因此荷蘭當局尋求更強的規則。2024年4月22日，AFM開始接受MiCA申請，甚至提供了一個可選的“預掃描”會議，以便新企業在提交申請之前可以修補漏洞。荷蘭MiCA實施法於2024年12月30日生效，並開始爲期一年的過渡到新系統。

監管框架

在過渡期間，兩個監督層面並行運行。企業必須保持在Wwft註冊上，並遵循DNB的反洗錢規則，同時還需要準備完整的MiCA申請。MiCA要求明確的公司治理、客戶資產的隔離、事件響應計劃以及大約€50 000到€150 000的資本，具體取決於所提供的服務。董事和大股東的誠信和能力會受到檢查。

像歐元支持的穩定幣這樣的電子貨幣代幣，仍然受到DNB的審慎監管，而AFM則監督它們的市場營銷。此外，每個加密貨幣業務必須遵守歐盟的“旅行規則”。該規則規定，對於任何€1 000或更多的轉帳，發送者和接收者的姓名和錢包詳情必須隨支付一起傳遞，荷蘭的指導說明了如何通過測試交易或數字籤名來驗證自托管錢包。

荷蘭加密貨幣政策

荷蘭法律將加密貨幣視爲數字資產，而不是法定貨幣，因此帳單和薪水仍以歐元結算。私人持有者在“第3類”下繳稅。在每年的1月1日，稅務局會查看所有幣和其他資產的總價值，假設一個固定收益，並對該收益徵稅36％。沒有經典的資本利得稅。如果挖礦、質押或交易成爲真正的業務，收入則轉入“第1類”，並像正常收入一樣徵稅。

廣告規則也在收緊。MiCA要求所有推廣內容必須正確、清晰，且決不可誤導，每個廣告必須附有明顯的風險警告。AFM已經提醒公司，過度承諾回報或隱瞞費用是被禁止的。

加密貨幣創新方法

即使監管越來越嚴格，荷蘭的加密貨幣文化依然活躍。代爾夫特和埃因霍溫的大學正在測試用於物流、身分和綠色能源交易的區塊鏈工具。同時，荷蘭的應用程序如Bitvavo和Bitonic正通過流行的iDEAL網路開發簡單的歐元入口。因爲已經有超過四十家公司在DNB註冊，其中許多計劃將這些註冊升級爲完整的MiCA許可證，然後在整個歐盟“護照”他們的服務。

注意的挑戰和問題

荷蘭的高街銀行在處理大量加密貨幣流動時仍然保持謹慎。他們可能會凍結帳戶，直到公司證明資金的合法來源，這使得一些初創企業轉向外國電子貨幣合作夥伴。遵守MiCA的成本也很高：除了資本要求外，公司還必須編寫詳細的手冊，接受外部審計並支付一次性監管費用。同時，AFM發現許多零售用戶低估了如突然價格波動和詐騙代幣等風險。

重要趨勢和前景

在2025年，AFM將發布額外的規則手冊，詳細說明如何保護私鑰、記錄事件、處理客戶投訴以及報告環境數據。公司還必須在年底之前連接到安全的旅行規則消息中心，因爲在2026年1月1日之後，任何缺失的身分數據都可能會引發迅速的處罰。不過，回報是巨大的：荷蘭的MiCA許可證自動開啓所有其他歐盟市場，使阿姆斯特丹成爲全歐洲服務的發射平台。

結論

荷蘭的加密貨幣監管從2020年的一個簡單註冊發展到2025年成爲歐洲最詳細的許可制度之一。那些早期投資於資本實力、誠實營銷和強大安全性的公司將能夠在國內繼續運營，並通過護照制度進入整個歐盟。那些等待的公司則面臨在截止日期後被排除的風險。簡而言之，準備狀態正迅速成爲荷蘭加密貨幣領域的主要競爭優勢。

常見問題

1. 在荷蘭的商店裏，加密貨幣是法定貨幣嗎？

不，像比特幣這樣的幣種被歸類爲數字財產，因此日常支付仍然以歐元進行。

2. 我需要許可才能運營交易所或錢包嗎？

是的。您現在必須保持在DNB註冊上，並且在2025年12月30日之前，您還必須持有來自AFM或其他歐盟監管機構的MiCA許可證。

3. MiCA的切換何時會完成?

對AFM的申請將於2024年4月22日開始接受，許可證的使用將於2024年12月30日開始，最後的合規截止日期爲2025年12月30日。

4. 獲得許可證需要多少啓動資金？

大多數公司需要自己投入€50,000到€150,000，具體取決於他們計劃提供的服務。

5. 小投資者如何納稅？

每年的1月1日，稅務局對您的幣進行估值，假設一個固定的回報，並對該假設的回報按36%的稅率進行徵稅，計入第3框。

6. 如果我挖礦或質押加密貨幣呢？

如果這只是一個愛好，那麼硬幣仍然放在盒子3。如果它發展成爲真正的業務，利潤將轉移到盒子1，並按正常收入徵稅。

7. 旅行規則在實踐中意味着什麼？

對於€1,000或以上的轉帳，發送者和接收者的姓名及錢包詳情必須隨支付一起傳送，並由兩家公司存儲。

8. 我可以在荷蘭社交媒體上宣傳加密貨幣嗎？

是的，但廣告必須真實，明確標識爲廣告，並且必須顯示明顯的風險警告。

9. 如果一家外匯交易所持續爲荷蘭用戶提供服務而沒有許可證，會發生什麼？

在截止日期之後，AFM可以對該公司處以罰款，或要求荷蘭互聯網服務提供商阻止訪問其應用程序或網站。

10. 硬體錢包上的幣仍然算作稅收嗎？

是的。存儲方式無關緊要：如果你在1月1日擁有這些幣，它們就構成你的第3盒資產的一部分。