PayFi: Jembatan antara enkripsi keuangan dan pasar tradisional

Pasar cryptocurrency telah mencapai 2 triliun dolar AS, tetapi masih memiliki perbedaan besar dibandingkan dengan pasar keuangan tradisional yang mencapai 400-600 triliun dolar AS. Untuk mencapai adopsi massal, industri enkripsi perlu mencari cara yang efektif untuk menghubungkan kedua pasar ini.

Saat ini, meskipun ada kemajuan dalam arah tokenisasi aset, masih kurangnya likuiditas yang cukup. Perkembangan Internet of Things juga sulit menjangkau masalah inti. Sebaliknya, pembayaran Web3 dengan potensi untuk memfasilitasi penerapan stablecoin secara luas, semakin banyak mendapat perhatian.

Menurut data yang ada, total pasokan stablecoin sekitar 1700 miliar USD, dengan penyelesaian aset mencapai puluhan triliun USD setiap tahun. Sekitar 20 juta alamat melakukan transaksi stablecoin setiap bulan, dengan lebih dari 120 juta alamat memegang saldo stablecoin non-nol. Pembayaran Web3 memiliki keunggulan dibandingkan jaringan pembayaran tradisional, seperti penyelesaian instan, ketersediaan sepanjang waktu, dan biaya rendah.

Namun, keuntungan ini jauh dari seluruh nilai pembayaran Web3. Yang lebih penting, ini membangun dasar untuk menciptakan pasar keuangan baru. Dalam konteks ini, PayFi yang menggabungkan pembayaran Web3, RWA, dan DeFi muncul, diharapkan menjadi kunci penghubung antara keuangan tradisional dan enkripsi.

Definisi dan Makna PayFi

PayFi (Payment Finance) adalah model aplikasi inovatif yang menggabungkan fungsi pembayaran dengan layanan keuangan berdasarkan teknologi blockchain dan kontrak pintar. Ini menggunakan blockchain sebagai lapisan penyelesaian, menggabungkan pembayaran Web3 dengan keuntungan keuangan terdesentralisasi (DeFi), untuk memfasilitasi peredaran nilai yang efisien dan bebas.

PayFi bertujuan untuk mewujudkan jaringan pembayaran uang elektronik peer-to-peer tanpa pihak ketiga yang tepercaya seperti yang digambarkan dalam buku putih Bitcoin, sambil memanfaatkan keuntungan DeFi secara maksimal untuk menciptakan pasar keuangan yang baru. Ini termasuk menyediakan pengalaman keuangan baru, membangun produk keuangan yang kompleks dan skenario aplikasi, dan akhirnya membentuk rantai nilai yang inovatif.

Konsep ini pertama kali diajukan oleh Ketua Yayasan Solana, Lily Liu, pada acara Web3 di Hong Kong pada tahun 2024. Dia percaya bahwa PayFi membangun pasar baru yang sulit dicapai oleh keuangan tradisional di sekitar nilai waktu uang (TVM).

Di pasar keuangan PayFi, tidak hanya dapat meningkatkan efisiensi pembayaran Web3 dibandingkan keuangan tradisional (seperti penyelesaian instan, biaya rendah, transparansi terbuka, dan jangkauan global), tetapi juga dapat mewujudkan desentralisasi jaringan global, akses tanpa izin, kepemilikan aset, dan kedaulatan individu berdasarkan keuangan terdesentralisasi.

Hubungan antara PayFi dan konsep terkait

PayFi tidak hanya sekadar sama dengan pembayaran Web3. Ia lebih lanjut memperkenalkan DeFi di atas pembayaran Web3, membangun pasar keuangan yang baru.

PayFi juga tidak sepenuhnya setara dengan DeFi. Pembayaran pada dasarnya adalah pertukaran nilai yang berbasis pada dunia nyata, PayFi lebih menekankan pada proses penerimaan dan penyelesaian aset digital, bukan pada perilaku perdagangan utama DeFi. Dengan menghubungkan pembayaran Web3 dan DeFi melalui teknologi blockchain dan kontrak pintar, layanan turunan keuangan berbasis pembayaran dapat diciptakan.

PayFi dan RWA juga memiliki perbedaan. RWA melibatkan tokenisasi aset dan dukungan likuiditas untuk kebutuhan pembiayaan, merupakan bagian penting dari skenario PayFi, tetapi tidak sama dengan PayFi itu sendiri.

Oleh karena itu, PayFi adalah aplikasi inovatif yang mengintegrasikan pembayaran Web3, DeFi, dan RWA, mencakup pembayaran aset digital, perdagangan dan pinjaman, manajemen keuangan, investasi, dan aktivitas keuangan lainnya. Melalui teknologi blockchain dan kontrak pintar, PayFi tidak hanya meningkatkan efisiensi pembayaran keuangan global, tetapi juga mengurangi gesekan dan biaya dalam layanan pembayaran keuangan tradisional.

Arti dan Nilai PayFi

Nilai inti dari PayFi adalah untuk mempromosikan penerapan aset digital dalam skenario dunia nyata. Dari sisi positif, ia dapat membantu perusahaan pembayaran keuangan tradisional memanfaatkan teknologi blockchain untuk memperluas pasar. Dari sisi negatif, komunitas Web3 dapat memanfaatkan sarana pembayaran, menggunakan teknologi blockchain untuk mengatasi masalah dalam keuangan tradisional, serta mewujudkan paradigma keuangan yang inovatif dan pengalaman produk.

Saat ini, pembayaran Web3 masih berada di tahap awal, terutama menggunakan mata uang digital sebagai media pembayaran, seperti remitansi lintas batas, OTC, dan kartu pembayaran. Cara semi-terpusat ini sulit untuk memaksimalkan keuntungan ekosistem DeFi di blockchain, dengan skenario penggunaan yang terbatas.

Seiring dengan perkembangan PayFi, cara perputaran nilai yang berbasis blockchain dan kontrak pintar akan mempercepat integrasi pembayaran Web3 dan layanan keuangan DeFi, meningkatkan kegunaan dan efisiensi aset digital dalam transaksi sehari-hari dan lingkungan keuangan yang kompleks.

PayFi diharapkan dapat memecahkan pemisahan jangka panjang antara keuangan tradisional dan keuangan enkripsi, menjadi kekuatan kunci dalam mendorong aplikasi besar-besaran mata uang kripto. Ini tidak hanya menyelesaikan masalah pembayaran Web3 yang bersifat permukaan, seperti transfer dana lintas batas dan inklusi keuangan, tetapi juga berkomitmen untuk secara efektif memisahkan aliran informasi transaksi dan aliran dana, membentuk konsensus tentang aliran dana di buku besar blockchain yang bersatu, sehingga meningkatkan efisiensi keseluruhan industri Web3.

Keuntungan PayFi Solana

Solana memiliki keunggulan unik dalam mengembangkan PayFi:

1. Lapisan penyelesaian blockchain: Karakteristik throughput tinggi, biaya rendah, dan penyelesaian cepat Solana, ditambah dengan peningkatan kinerja yang dibawa oleh peningkatan Firedancer, menyediakan infrastruktur dasar yang ideal untuk proyek PayFi.

2. Lapisan mata uang: Solana bekerja sama dengan berbagai lembaga untuk mendorong penggunaan stablecoin dalam ekosistem. Saat ini, total jumlah stablecoin di Solana telah mencapai 3,6 miliar dolar AS, termasuk USDC, USDT, PYUSD, dan USDY.

3. Lapisan kustodian aset: Ekosistem Solana menekankan keamanan kontrak pintar, pengelolaan kunci privat, serta kompatibilitas dengan keuangan tradisional dan DeFi, untuk memberikan jaminan atas kedaulatan individu.

4. Lapisan Kepatuhan: Proyek ekosistem Solana memperhatikan persyaratan KYC/AML/CTF dan berusaha untuk menyesuaikan dengan undang-undang dan peraturan di setiap yurisdiksi.

5. Lapisan aplikasi: Solana telah membangun berbagai skenario aplikasi untuk konsumen, mencakup belanja online, e-commerce sosial, acara offline, dan permainan. Selain itu, juga aktif dalam membangun pasar B2B untuk mendukung perdagangan lintas batas dan keuangan rantai pasokan.

Solana secara bertahap menetapkan posisi sebagai "rantai pembayaran", menjadi solusi blockchain pilihan untuk produk dan layanan ritel konsumsi serta pembayaran. Strategi mereka jelas: membangun ekonomi on-chain melalui DeFi dan menggunakan PayFi untuk mencapai aplikasi berskala besar.

Kesimpulan

Dalam jangka panjang, industri Web3 telah menjadi tren untuk bertransformasi ke skenario konsumsi di luar rantai dan nyata. PayFi menyediakan jalan untuk mewujudkan slogan "membuat DeFi besar lagi" dan "mendorong aplikasi skala besar cryptocurrency."

PayFi tidak hanya dapat meningkatkan efisiensi pembayaran tradisional, tetapi lebih penting lagi, ia menciptakan pasar keuangan baru yang benar-benar menghubungkan keuangan tradisional dengan enkripsi. Melalui perkembangan stablecoin, PayFi mempercepat integrasi layanan pembayaran dan keuangan, memberikan dorongan kunci untuk ekosistem keuangan di masa depan.

Dalam pasar yang sedang berkembang ini, para peserta akan bersama-sama membentuk sistem keuangan yang lebih terbuka dan efisien. PayFi diharapkan menjadi kekuatan penting dalam mendorong inovasi keuangan dan keuangan inklusif, membawa dampak mendalam pada peta keuangan global.