Cấu trúc tài chính mới: Triển vọng bảy loại tài sản thế giới thực trong năm 2024

Trong hai năm qua, lĩnh vực tài chính đã trải qua một loạt thách thức độc đáo. Vào tháng 6 năm 2022, tỷ lệ lạm phát ở Mỹ đạt mức cao 9,1%, buộc Cục Dự trữ Liên bang phải thực hiện một loạt các biện pháp tăng lãi suất mạnh mẽ. Đồng thời, ngành công nghiệp tiền điện tử cũng gặp phải những thất bại nghiêm trọng, nhiều dự án và ngân hàng nổi tiếng lần lượt sụp đổ.

Tuy nhiên, trong cuộc khủng hoảng này, những người xây dựng blockchain tiếp tục tiến về phía trước, lĩnh vực tài sản thế giới thực (RWA) trở thành hình mẫu của sự đổi mới và kiên cường. Cốt lõi của việc token hóa RWA là tạo ra các công cụ đầu tư liên kết với tài sản thực trên blockchain. Một khi quyền sở hữu được ghi lại trên blockchain, tài sản có thể được giao dịch, phân chia hoặc nắm giữ một cách an toàn.

Nhìn về năm 2024, bảy xu hướng RWA sau đây sẽ định hình lại bức tranh tài chính:

1. Stablecoin: nền tảng của tiền tệ có thể lập trình

Với sự gần gũi của quy định, stablecoin như là đại diện của tiền tệ có thể lập trình, đang đứng trên bờ vực của sự tăng trưởng cách mạng. Tổng giá trị thị trường của stablecoin toàn cầu khoảng 125 tỷ USD, tạo thành lớp cơ sở hạ tầng của internet giá trị. Sự ổn định và linh hoạt của stablecoin sẽ hoàn toàn thay đổi các lĩnh vực như thanh toán toàn cầu, chuyển tiền, thương mại điện tử và tài chính thương mại.

2. Token hóa trái phiếu quốc gia: Cây cầu giữa tài chính truyền thống và tài chính phi tập trung

Việc mã hóa trái phiếu chính phủ thể hiện sự hòa nhập giữa tài chính truyền thống và tài chính phi tập trung. Khi lợi suất trái phiếu chính phủ ngắn hạn không rủi ro gia tăng, nhiều công ty bắt đầu mã hóa trái phiếu chính phủ Mỹ ngắn hạn và tiền gửi ngân hàng. Theo thống kê của nền tảng dữ liệu, loại tài sản mới này hiện có vốn hóa thị trường khoảng 700 triệu đô la Mỹ, đang mở ra những con đường mới cho đầu tư và sự bao trùm tài chính.

3. Tín dụng cá nhân: Trao quyền cho các doanh nghiệp vừa và nhỏ thông qua DeFi

Thị trường tín dụng tư nhân của Mỹ có giá trị 1 nghìn tỷ USD, còn thị trường toàn cầu có giá trị 1,7 nghìn tỷ USD. Nhiều giao thức cho vay DeFi đang thay đổi luật chơi, mở ra cánh cửa cho các doanh nghiệp vừa và nhỏ tiếp cận vốn nợ. Hiện tại, ước tính thị trường này có khoảng 550 triệu USD khoản vay đang hoạt động, và dự kiến sẽ tiếp tục tăng trưởng trong vài tháng tới.

4. NFT: Cách mạng hóa mô hình tài trợ sưu tập

Thị trường nghệ thuật và đồ sưu tầm toàn cầu có quy mô lớn, nhưng truyền thống thiếu tính thanh khoản và chi phí cao. Các giao thức phi tập trung đang thay đổi mô hình này bằng cách đưa đồ sưu tầm vật lý vào blockchain, cho phép cho vay đối với các loại đồ sưu tầm khác nhau, từ đó tạo cơ hội tài chính cho các nhà sưu tập toàn cầu.

5. NFT thương hiệu tiêu dùng: Tăng cường sự tham gia của khách hàng

Nhiều thương hiệu tiêu dùng hàng đầu đang chấp nhận công nghệ NFT. Dù trên blockchain công cộng hay riêng tư, các thương hiệu này đang tận dụng công nghệ blockchain để nâng cao dấu ấn số, sự tham gia của khách hàng và trải nghiệm giải trí, tích hợp các yếu tố trò chơi và metaverse, định hình tương lai của sự tương tác với người tiêu dùng.

6. Lĩnh vực khí hậu và tài chính tái sinh DeFi

Trong bối cảnh các vấn đề ESG ngày càng được chú ý, công nghệ blockchain đang thúc đẩy sự thay đổi tích cực trong thị trường carbon. Một số công ty đang tận dụng tiềm năng của blockchain để nâng cao tính minh bạch của thị trường quan trọng này. Độ chính xác và minh bạch của blockchain ở các giai đoạn khác nhau trong chu trình đời của carbon là rất quan trọng để thúc đẩy sự phát triển bền vững.

7. Tiền gửi token hóa và thanh toán ngân hàng bán buôn: Thay đổi giao dịch xuyên biên giới

Công nghệ blockchain đang định hình lại cách các ngân hàng xử lý tiền gửi token hóa và thanh toán bán buôn. Một số ngân hàng đang tiến hành thí nghiệm công nghệ blockchain để khám phá tiềm năng của giao dịch xuyên biên giới ngay lập tức. Lĩnh vực này sẽ tiếp tục mở rộng, từ đó nâng cao hiệu quả tài chính toàn cầu.

Những xu hướng RWA này báo hiệu sự xuất hiện của một kỷ nguyên tài chính mới, cung cấp giải pháp cho những thách thức đã tồn tại lâu dài. Mặc dù giá trị thị trường hiện tại có thể không lớn, nhưng tiềm năng chuyển đổi của nó không thể bị đánh giá thấp. Những đổi mới này không chỉ là xu hướng, mà còn là nền tảng để xây dựng một tương lai tài chính bao trùm, hiệu quả và bền vững hơn. Vào năm 2024, chúng sẽ dẫn dắt xu hướng, mang đến cho doanh nghiệp và cá nhân những cơ hội chưa từng có.