marché des cryptomonnaies遭遇重创，但多重Information positive或将带来转机

Le marché des cryptomonnaies de juillet ne s'est pas redressé comme prévu, mais a plutôt connu une baisse généralisée en raison de plusieurs facteurs négatifs. Néanmoins, certains experts estiment que le marché pourrait commencer à montrer des signes de retournement au quatrième trimestre 2024, principalement sur la base de plusieurs facteurs positifs importants.

Facteurs baissiers importants actuels

La question des compensations suscite la panique sur le marché

La question de l'indemnisation d'une plateforme d'échange a suscité une forte attention sur le marché. Une pression potentielle de vente massive de bitcoins et de bitcoins cash a provoqué une panique sur le marché le 24 juin, faisant chuter le prix du bitcoin à environ 60000 dollars. Avec le démarrage officiel des paiements le 5 juillet, le bitcoin a chuté sous le niveau de support de 60000 dollars en raison d'une forte pression de vente.

Certains analystes estiment que la plupart des participants au marché ne réalisent pas la gravité de la possibilité d'une baisse de l'intervalle de fluctuation du Bitcoin sur quatre mois. Actuellement, le levier des cryptomonnaies est proche de son niveau historique le plus élevé, mais la période d'intervalle est plus longue, et il n'y a pas encore eu de liquidation extrême. Nous pourrions voir des corrections plus extrêmes vers la plage des 40 000 dollars, ce qui pourrait nécessiter plusieurs mois de tendance latérale/baisse avant qu'une inversion de tendance à la hausse ne puisse se produire.

L'impact de la vente par le gouvernement sur le marché

Le gouvernement d'un certain pays a récemment transféré par lots plus de 10 000 Bitcoins qu'il détenait vers des échanges de cryptomonnaies et des teneurs de marché. Cette action a conduit le prix du Bitcoin à tomber brièvement en dessous de 55 000 dollars. Selon les données, le plan de vente de ce gouvernement a été réalisé à près de la moitié, sa détention de Bitcoins étant passée de près de 50 000 à 27 461.

Malgré la baisse du marché, les données montrent que le montant des investissements dans les produits d'actifs numériques a atteint 441 millions de dollars la semaine dernière, les produits d'investissement en bitcoin représentant la plus grande part. Par région, les fonds entrants proviennent principalement des États-Unis, les autres acheteurs importants venant respectivement de Hong Kong, de Suisse et du Canada.

Le marché des cryptomonnaies de minage de Bitcoin fait face à des défis

La récente baisse du prix du Bitcoin a exercé une pression énorme sur les mineurs. Selon une enquête, si le prix du Bitcoin tombe à 54 000 dollars, seuls les ASIC miniers ayant une efficacité supérieure à 23W/T pourront être rentables. Les comportements de vente des mineurs sont également considérés comme une partie des raisons de cette baisse des prix.

Heureusement, avec la baisse du prix du Bitcoin, les petites et moyennes exploitations minières arrêtent progressivement leur activité, la difficulté de minage du Bitcoin diminue rapidement, et la capitulation des mineurs est sur le point de se terminer. Les données montrent que la difficulté de minage du Bitcoin a été ajustée à la baisse de 5 % à 79,5 T, avec un taux de hachage moyen sur le réseau de 586,72 EH/s au cours des sept derniers jours. Depuis mai, la quantité de Bitcoin envoyée par les mineurs vers les échanges pour être vendue a considérablement diminué, et le volume des transactions de gré à gré a chuté de manière significative.

Facteurs positifs à surveiller

Le plan de remboursement devrait propulser le marché à un nouveau sommet

Une plateforme de trading en faillite prévoit que la valeur totale des actifs qu'elle a collectés et convertis en espèces, et qui sont disponibles pour distribution, se situera entre 14,5 milliards et 16,3 milliards de dollars, dépassant les 11 milliards de dollars qu'elle doit à ses clients et à d'autres créanciers non gouvernementaux. De plus, l'excédent de liquidités sera utilisé pour payer les intérêts des plus de 2 millions de clients de la société.

Une fois approuvé, la plateforme remboursera les créanciers dans un délai de deux mois, avec une période estimée entre le quatrième trimestre 2024 et le premier trimestre 2025. Certains analystes estiment que ces fonds pouvant atteindre 16 milliards de dollars entreront sur le marché des cryptomonnaies et deviendront un catalyseur majeur de la hausse des prix.

Les attentes de baisse des taux sont claires

Les décisions de hausse et de baisse des taux d'intérêt de la Réserve fédérale sont l'un des facteurs importants influençant le prix du Bitcoin. Récemment, le président de la Réserve fédérale a déclaré que la pression inflationniste aux États-Unis s'était atténuée, mais que la Réserve fédérale avait besoin de plus de données pour prouver que les risques d'inflation étaient passés avant de décider de baisser les taux.

Malgré le fait que le moment d'une baisse des taux ne soit pas encore déterminé, avec les dernières données économiques des États-Unis indiquant un ralentissement de la croissance, les attentes du marché concernant une baisse des taux s'intensifient. Les données montrent qu'au 9 juillet, le marché prévoit une probabilité de 73,6 % que la Réserve fédérale baisse les taux lors de la réunion de septembre.

Le système de comptabilité en chiffrement va entrer en vigueur.

Le premier ensemble de règles comptables pour les monnaies numériques de chiffrement publié par le Conseil des normes comptables financières des États-Unis entrera en vigueur pour les exercices fiscaux débutant après le 15 décembre 2024. Cela signifie que les entreprises, y compris certaines grandes entreprises technologiques, pourront enregistrer les points hauts et bas de leurs avoirs en chiffrement. Cela stimulera la conformité accrue du marché des cryptomonnaies et permettra une injection de liquidités dans les marchés financiers traditionnels.

Évolution du prix du Bitcoin après chaque réduction de moitié

Les tendances du marché se résument à trois types : la hausse, la baisse et la consolidation. Si le marché dépasse la résistance actuelle et se maintient au-dessus de 69000 points, cela peut être considéré comme le début d'une tendance haussière.

Deux scénarios possibles pour la hausse :

1. Impact sur les anciens sommets mais sans les franchir : le marché peut être proche des anciens sommets mais n'a pas réussi à les franchir, ou a simplement franchi légèrement puis est retombé. À ce moment-là, ne pas acheter à des prix élevés, il peut être envisagé de réduire une partie de sa position.

2. Franchir les anciens sommets et maintenir de nouveaux sommets : Si le marché franchit les anciens sommets et maintient de nouveaux sommets, et ce pendant au moins plus de 3 jours. À ce moment, il est important de prêter attention à la force de la rupture, en observant si une forte poussée se produit dans les 3 jours à 1 semaine, ou si un mouvement latéral à la hausse se manifeste.

D'après les deux précédentes réductions de moitié, on peut voir que le Bitcoin connaît des corrections avant et après la réduction de moitié. Actuellement, le marché s'attend généralement à ce que le Bitcoin augmente après la réduction de moitié, mais que se passera-t-il cette fois ? Il faudra peut-être observer davantage.