Крипторинок щотижневий звіт: Децентралізовані фінанси оцінка реконструкції, зона ротації проявляється

Огляд ринку

Основні тенденції ринку

• Індекс ринкових настроїв знизився з 91% до 53%, все ще перебуваючи в зоні жадібності. BTC зберігає високу волатильність, Altcoin зазнають загального тиску, ринок стає все більш розділеним.
• Ринкова капіталізація USDT та USDC зросла на +2,91% та +3,23% відповідно (, загальний TVL у сфері Децентралізовані фінанси продовжує зростати до 54,1 мільярда доларів, ринок продовжує залучати нові інвестиції.
• Зона Децентралізовані фінанси лідирує на ринку з тижневим прибутком 16,47%, обсяг торгівлі DEX досягнув нового рекорду 630 мільярдів доларів у 2024 році ), що демонструє сильну динаміку розвитку.
• Зона мемів повертається в ринковий зір, активно проявляючи себе в умовах коливань ринку, приносячи нову ліквідність і точки зростання користувачів.
• Проекти DEX отримують найвищу увагу, тоді як AI, GameFi та інші зони демонструють слабкі результати, ринкові тенденції зосереджуються на інфраструктурі та ліквідності.
• Рекомендується інвесторам залишатися обережними, звертати увагу на можливості повторного закладання проектів та зони DEX, а також уважно стежити за можливими коливаннями ринку, які можуть виникнути внаслідок засідання Федеральної резервної системи США, що відбудеться наступного тижня.

( Аналіз індексу емоцій ринку

• Індекс ринкових емоцій знизився з 91% минулого тижня до 53%, все ще перебуваючи в зоні бичачого тренду.
• Альткоїни цього тижня показали гірші результати порівняно з базовим індексом, демонструючи коливальний спад. Після падіння в першій половині тижня, більшість активів не змогли відновити втрачені позиції.
• Під впливом важелів ринку було ліквідовано позицій на близько 2 мільярди доларів, що призвело до значної де-лівериджування довгих позицій.
• Очікується, що Altcoin в короткостроковій перспективі буде синхронізовано з базовим індексом, ймовірність незалежного ринку є низькою.

![Децентралізовані фінанси зона оцінки реконструкції, зона ротації виявляється｜Frontier Lab крипторинок щотижневий звіт])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-5b2c1a2fbf59c11db9d1fd054e4bdd62.webp###

( Загальний огляд ринкових тенденцій

• крипторинок цього тижня перебуває в широкому коливанні, індекс настроїв все ще на стадії бичачого ринку.
• Проекти, пов'язані з Децентралізованими фінансами, демонструють видатні результати, ринок продовжує звертати увагу на підвищення базового доходу.
• Проєкти типу DEX цього тижня показали хороші результати, інвестори в мережі почали активно брати участь у інвестиційних активностях в мережі.
• Цього тижня зона Meme знову привернула увагу крипторинку.

Гарячі зони

) DEX

Цього тижня ціни на ринку коливалися, що створило багато можливостей для прибутку для інвесторів, інвестори на блокчейні активно використовували DEX для торгівлі, що сприяло зростанню проектів DEX.

DEX ланцюгові дані:

• TVL: TVL у зоні DEX зросла з 25.22B до 26.58B, що складає зростання на 5.39%, кошти активно надходять у проекти DEX.
• Обсяг торгівлі DEX за тиждень: досягнув найвищого значення 630 мільярдів доларів у 2024 році, обсяг торгівлі за останні 24 години становить 7.58 мільярдів доларів, обсяг торгівлі різко зріс.

DEX зона демонструє тенденцію до оновлення бізнес-моделей. Провідні протоколи, такі як Hyperliquid і dYdX, переходять від однієї торгової функції до комплексної фінансової інфраструктури. Ця еволюція проявляється у тому, що протокол базується на власній архітектурі блокчейну, досягаючи вертикальної інтеграції через агрегування функцій, створюючи єкосистему послуг DeFi «під ключ». Подібні архітектурні інновації позначають перехід DEX сегмента від однієї торгової рівні до всебічної фінансової інфраструктури, відбувається перебудова цінності сегмента.

SUI

Екосистема Sui цього тижня викликала високий інтерес, ціна SUI зросла на 7,8%, що є кращим показником, ніж BTC та ETH. Проекти DeFi в екосистемі Sui демонструють вражаючі результати.

Дані проектів DeFi на ланцюзі Sui:

• TVL: з 1.598B зросло до 1.793B, зростання 12.88%, кошти активно входять в зону Sui.
• Облікові записи: загальна кількість досягла 66,543,317, що на 2,184,755 більше, ніж минулого тижня ###+3.39%###.
• DEX-обсяги торгів: Основні DEX на ланцюзі Sui (Cetus, Aftermath Finance, BlueMove DEX ) цього тижня загальний обсяг торгів перевищив 35 мільярдів доларів США, середньоденний обсяг торгів становить 466 мільйонів доларів США, DEX на ланцюзі активні.
• Зростання TVL проектів DeFi: трійка лідерів NAVI Protocol, Suilend та Aftermath Finance цього тижня показала зростання TVL відповідно 1.14%, 17.22% та 1.72%.

На даний момент ланцюг Sui продовжує швидко розвиватися. Ціна SUI перевищує ринок, що сприяє зростанню APY проектів DeFi на ланцюгу. Загалом ринок має значну волатильність, що створює можливості для отримання прибутку, залучаючи велику кількість користувачів на ланцюзі для розвитку екосистеми Sui.

Децентралізовані фінанси

( Рейтинг зростання TVL

За минулий тиждень ринкові проекти зростання TVL серед п'яти найкращих )TVL>3000 тисяч доларів ###:

| Назва проекту | Зростання за останні сім днів | TVL(мільйон) | |---------|-----------|--------------| | Синтетикс | 87,69% | 576.82 | | Вавилон | 67.32% | 3782.36 | | Звичайні гроші | 53.61% | 833.76 | | Біт відскоку | 50.31% | 664,98 | | Рівновага | 40.27% | 281.03 |

Synthetix(SNX):

• Опис проекту: децентралізований протокол синтетичних активів на основі Ethereum, що забезпечує ланцюговий доступ до реальних активів.
• Останні новини: підвищення APY для користувачів LP, завершення придбання платформи для ліквідних токенів TLX, запуск програми стимулювання ліквідних токенів.

Babylon( невидані ):

• Опис проекту: проект, що використовує безпеку біткойна для підвищення безпеки інших блокчейнів на основі підтвердження прав.
• Останні новини: BTC показує стійкість, користувачі оптимістично налаштовані щодо розвитку BTC і обирають проекти з отримання доходу на базі BTC. Binance підтримує пряме стейкування BTC для отримання прибутку, що приносить значні нові кошти.

Звичайні гроші(USUAL):

• Опис проекту: проект стабільної монети, підтримуваний Binance, пропонує рішення для децентралізованих стабільних монет.
• Останні новини: Після оновлення Checker, річна дохідність для власників облігаційних продуктів USD0++ досягає 48%, що приваблює користувачів до участі в високодохідному арбітражі.

BounceBit(BB):

• Опис проекту: базовий рівень повторного заставлення в екосистемі біткойна, глибока співпраця з Binance.
• Останні новини: підвищення ставки на стейкінг різних токенів, співпраця з Ondo для впровадження токенізованих RWA.

Equilibria(EQB):

• Опис проекту: Проект МГП (机枪池), використовує модель підвищення доходу veToken від Pendle.
• Останні новини: посилення співпраці з Curve, запуск нового покращеного пулу, максимальна APY для користувачів досягає 59%.

В цілому, цього тижня проекти з швидким зростанням TVL в основному зосереджені на зоні прибутковості стабільних монет ( пулів з автоматичним розподілом ).

( Загальна продуктивність зони

• Ринкова капіталізація стабільних монет стабільно зростає: USDT зросла на 2,91% до 145,1 мільярда доларів, USDC зросла на 3,23% до 41,5 мільярда доларів, що демонструє постійний приплив коштів на ринок.

• Ліквідність поступово зростає: процентні ставки безризикового арбітражу на традиційному ринку знижуються, ставки арбітражу проектів DeFi на блокчейні зростають, повернення до DeFi стає гарним вибором.

• Стан фінансів: TVL проектів Децентралізовані фінанси виросла з 53,2 мільярдів доларів до 54,1 мільярда доларів, збільшення на 1,69%, зберігаючи тенденцію до постійного зростання протягом майже двох місяців.

![Децентралізовані фінанси 赛道估值重构，зона轮动显现｜Frontier Lab крипторинок周报])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-b30b5d38b44bf527742aea9a0a7119f6.webp###

( Глибокий аналіз

Рушійна сила зростання:

Основні фактори, що сприяють зростанню цього раунду:

• Ринкове середовище: Бичачий ринок підвищує загальний попит на ліквідність
• Кінцева ставка: базова ставка позик підвищена, відображає ринкові очікування щодо ціноутворення на капітал
• Дохідна частина: розширення прибутковості циклічних арбітражних стратегій, значне покращення внутрішнього доходу протоколу

Цей механізм передачі посилює внутрішню ціннісну підтримку зони Децентралізовані фінанси, формуючи позитивну динаміку зростання.

Інші зони

) публічний ланцюг

Минулого тижня ріст TVL публічних блокчейнів у топ-5:

| Назва проекту | Зростання за останні сім днів | TVL###мільйон### | |---------|-----------|--------------| | Гіперліквід | 21,23% | 2606.34 | | Суї | 14,45% | 1870.36 | | Алгоранд | 10,99% | 201.15 | | Імпульсний ланцюг | 7,33% | 953,99 | | Біткоїн | 6.99% | 4854.36 |

Hyperliquid: ринкова волатильність зросла, кількість користувачів, що беруть участь в торгівлі на ланцюгу, різко зросла, обсяг незакритих контрактів досяг 3,5 мільярда доларів, перевищивши DYDX і ставши найбільшим Perp DEX.

Sui:Move система лідера привертає увагу, співпрацює з кількома гаманцями, на ланцюзі Meme монета KAPI популярна, денний обсяг торгів DEX перевищує 4,66 мільярда доларів.

Algorand: на блокчейні Meme токен MONKO має високу популярність, підтримує проекти RWA, стейблкоїни відповідають стандартам MiCA.

PulseChain: активність мем-коінів на блокчейні, обсяг торгівлі DEX PulseX зріс на 62%, PLS може з'явитися на Binance.

Bitcoin: демонструє хороші результати, користувачі оптимістично оцінюють майбутнє, обирають проект BTCFi для отримання додаткового доходу.

( Загальний огляд списку зростання

Минулого тижня топ-5 токенів за приростом на ринку ) без малих капіталізацій та мем-криптовалют ###:

| Токен | Назва проекту | Зростання за останні сім днів | Капіталізація в обігу | Обіг | |------|---------|-----------|----------|--------| | ЗВИЧАЙНИЙ | Звичайний | 98.57% | $257,540,796 | 8.37% | | BGB | Bitget | 95,01% | $4,816,158,400 | 69,99% | | SUSHI | Суші | 65.77% | $473,147,704 | 69.06% | | КОСАТКИ | КОСАТКИ | 48.16% | $299,415,167 | 53.27% | | ACX | Через протокол | 45.88% | $382,450,514 | 44.39% |

Звичайно: після оновлення високі доходи приваблюють користувачів.

BGB: запущено популярні токени, обсяг торгівлі перевищує OKX, розглядається вихід на американський ринок.

SUSHI: нова функція сприяє обсягу торгів, пропонує стратегію диверсифікації капіталу.

ORCA: співпрацює з кількома платформами для запуску нового інструменту створення токенів.

ACX: співпраця з кількома біржами для надання послуг кросчейн-платежів.

( Рейтинг зростання мем-токенів

| Токен | Назва проекту | Зростання за останні сім днів | Циркулююча ринкова капіталізація | Належна блокчейн-зона | |------|---------|-----------|----------|---------| | ФАРТМОНЕТ | Фартмонет | 187,53% | $507,074,756 | Солана | | BABYDOGE | Монета Baby Doge | 117.03% | $861,228,822 | BSC | | ВОВК | Земельний вовк | 74.42% | $ 235,865,534 | Ethereum | | ТУРБО | Турбо | 52.45% | $879,341,386 | Ethereum | | СОБАКА | СОБАКА•ЙДИ•ДО•МІСЯЦЯ )Runes### | 40.57% | $957,481,330 | Біткойн |

Проекти Meme повертаються на ринок, демонструють хороші результати, створюють ефект багатства в блокчейні, залучаючи більше користувачів до участі.

( Гарячі теми в соціальних мережах

Цього тижня )12.7-12.13### найвищий рівень уваги в соціальних мережах отримали проекти DEX, які в загальному демонструють зростаючу тенденцію, показуючи кращі результати, ніж інші зони. Ринкові коливання створили багато торгових можливостей, користувачі активні в торгівлі, обсяг торгівлі DEX помітно зріс.

( загальний огляд тематики ринку

| зона | щотижнева прибутковість | щомісячна прибутковість | щоквартальна прибутковість | |------|---------|---------|---------| | Децентралізовані фінанси | 16.47% | 82.52% | 131.34% | | RWA | 4,02% | 77.21% | 116,86% | | Платні Fi | 2,71% | 167,79% | 234,46% | | Шар1 | 1,58% | 23.11% | 63.56% | | Цефі | 0,74% | 17,99% | 38.86% | | Мем | -2.37% | 14.15% | 184.93% | | Шар 2 | -2,83% | 51,27% | 70.42% | | NFT | -3,65% | 43.78% | 111,69% | | Соціальні мережі | -6,12% | 20,05% | 16,04% | | Депін | -6,69% | 53.91% | 76.17% | | Gamefi | -7,05% | 67.73% | 96,13% | | ШІ | -7.24% | 31.55% | 68.97% |

Децентралізовані фінанси зона показала найкращі результати, а AI зона показала найгірші.

Децентралізовані фінанси: LINK, UNI та AAVE займають найбільшу частку, їхні зростання складають відповідно 13,71%, 19,92% та 42,85%, що сприяє загальному виступу зони.

AI зона: основні проекти FET, RENDER, WLD, TAO зазнали значних втрат, але обговорення все ще на високому рівні, переважно зосереджено на AI Agent.

![Децентралізовані фінанси 赛道估值重构，зона轮动显现｜Frontier Lab шифрування市场周报])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-88728426a72772ae8fbf3803502d9a48.webp###

Прогноз великих подій Crypto на наступний тиждень

• 17 грудня: місячні продажі в роздріб у США за листопад
• 18 грудня: Гонконгський "Проект закону про стабільні монети" подано на перше читання в Законодавчу раду
• 19 грудня: рішення Федеральної резервної системи щодо процентних ставок ( верхня межа ), оголошення рішення щодо ставок та підсумок економічних прогнозів